.png){kind=logo}
Xem thêm:
- Các loại lệnh trong Forex và cách sử dụng cho người mới bắt đầu
- Hướng dẫn đặt lệnh Forex qua Metatrader 4 (MT4)
- 6 cách xác định điểm vào lệnh Forex đẹp, chính xác
Long Short là gì?
Trước khi hiểu Long Short là gì, các bạn cần phải biết Position là gì. Trong thị trường Forex, Position được hiểu là vị thế mua hay vị thế bán một cặp tiền tệ nào đó để thu lợi nhuận. Thuật ngữ này dùng để chỉ tình trạng nắm giữ, sở hữu tài sản của trader sau khi lệnh được thực thi.
Long short là việc nhà đầu tư tiến hành mua vào hoặc bán ra một loại tài sản nào đó. Thuật ngữ này được sử dụng phổ biến trong chứng khoán, Forex, tiền điện tử nói riêng và tài chính nói chung.
Xem thêm: Pip là gì? Cách tính pips trong giao dịch forex
Long Position (vị thế mua) và Short Position (vị thế bán) (Nguồn: Internet)
Lệnh Long là gì?
Lệnh Long hay Long Position là vị thế mua. Nghĩa là nhà nhà đầu tư mua một cặp tiền tệ và kỳ vọng sẽ bán được với mức giá cao hơn, thu lợi nhuận từ sự chênh lệch giá. (Theo trang Businessinsider)
Vị thế mua trong giao dịch chứng khoán và Forex sẽ khác nhau do động cơ của nhà đầu tư khác nhau. Cụ thể như sau:
- Trong giao dịch chứng khoán, lệnh Long bắt đầu bằng cách thực hiện lệnh mua (mở lệnh) và đóng lại bằng thực hiện bán (đóng lệnh) để chốt lời. Đây là chiến lược “mua thấp bán cao”.
- Trong thị trường Forex, trader sẽ mua tiền tệ theo từng cặp, trong đó đồng tiền cơ sở là đồng tiền trader muốn mua và đồng tiền định giá là đồng tiền trader muốn bán. Nên “đặt lệnh Long” có nghĩa là trader mua đồng tiền cơ sở và bán đồng tiền định giá của cặp tiền đó. Do đó, sẽ không có hoạt động mua bán thực sự mà chỉ là dựa vào biến động của cặp tiền.
Ví dụ: Bạn đặt lệnh Long để mua 1 lot EUR/USD với giá đóng cửa là 1.2332. Sau 1 tuần, giá của 1 lot cặp tiền tệ này là 1.2435, giá trị đã tăng 103 pip.
Trader thực hiện hành vi mua với niềm tin giá sẽ tăng về sau được gọi là lệnh Long (Nguồn: VnRebates)
Có thể bạn chưa biết: Scalping là gì? Cách giao dịch với chiến lược lướt ván
Lệnh Short là gì?
Lệnh Short hay Short Position nghĩa là vị thế bán. Ngược lại với Long, lệnh Short đề cập đến vị thế tạo ra lợi nhuận nếu giá tài sản giảm, nghĩa là bạn đang bán một tài sản tại mức giá nhất định. (Theo Investopedia)
Việc thực hiện một vị thế bán sẽ phức tạp hơn một chút so với việc đặt lệnh mua. Bán trong thị trường tài chính có nghĩa là hành động bán khống một sản phẩm không sở hữu nhằm kiếm lợi nhuận khi nó xuống giá. Cụ thể như sau:
- Trong giao dịch chứng khoán, trader đang giữ một lượng cổ phiếu và dự đoán giá sẽ giảm trong tương lai nên thực hiện bán (vào lệnh) và kết thúc bằng hành động mua. Nếu giá giảm, Trader có thể mua số lượng cổ phiếu đó với giá thấp hơn tổng giá mà họ đã bán cùng một số lượng trước đó. Số tiền dư là lợi nhuận của họ. Mục đích của lệnh Short là bán tài sản với giá cao hơn sau đó mua lại chúng với giá thấp hơn.
- Trong Forex khi đặt lệnh Short tức là nhà đầu tư kỳ vọng đồng tiền định giá sẽ giảm so với đồng tiền cơ sở, từ đó tiến hành bán đồng tiền cơ sở để mua đồng tiền định giá. Ví dụ: Đặt lệnh Short một cặp EUR/USD = Bán EUR + Mua USD.
Trader đặt lệnh Short mới mục đích tạo ra lợi nhuận nếu giá tài sản giảm (Nguồn: VnRebates)
Để tìm hiểu chi tiết hơn, VNRebates đưa ra một ví dụ cụ thể như sau:
Giá EUR/USD hiện tại là 1.2000 và trader dự đoán giá sẽ giảm trong thời gian sắp tới. Để có lợi nhuận, trader cần bán EUR và mua vào USD. Nhưng làm thế nào để có thể bán được EUR khi trong túi trader chẳng có một đồng EUR nào?
Giải pháp là vay của ngân hàng 1000 EUR và bán nó ra thị trường để lấy 1200 USD. Sau vài ngày, đúng như trader dự đoán, giá EUR/USD rơi xuống 1.1000.
Giờ thì trader làm việc ngược lại, bán đi 1100 USD (trong tổng số 1200 USD mà trader đã mua vào trước đó) để mua về 1000 EUR. Trader mang 1000 EUR này đến trả lại cho ngân hàng (với giả thiết ngân hàng không tính lãi suất).
Như vậy, trader đã dư ra 100 USD và khoản chênh lệch này chính là lợi nhuận.
Lưu ý: Khái niệm chênh lệch này khác với chênh lệch spread giữa giá Bid và giá Ask. Trader chỉ được hưởng chênh lệch này nếu có sự biến động giá, còn sàn giao dịch được hưởng chênh lệch spread ngay khi trader giao dịch mà không cần sự biến động giá nào.
Thị trường Forex cho phép trader bán khống loại tiền mà trader không sở hữu, nó sẽ được tính giá theo loại tiền trader có trong tài khoản, sau đó sẽ được tính toán bù trừ sau khi trader mua lại nó.
Tham khảo: Nên chọn khung thời gian nào để giao dịch Forex hiệu quả nhất?
Phân biệt Long Position và Short Position
Phân biệt Long Position và Short Position là một điều hết sức quan trọng giúp nhà đầu tư không bị nhầm lẫn khi vào lệnh. VnRebates sẽ đưa ra một số điểm khác biệt của 2 vị thế này:
| Tiêu chí phân biệt | Long Position | Short Position |
| Mục tiêu | Nhà đầu tư mua khi kỳ vọng giá tăng. | Nhà đầu tư bán khi kỳ vọng giá giảm. |
| Kết quả xảy ra với thị trường | Giá tăng nhanh chóng mặt trong thời gian ngắn khi lượng Long Position cùng thời điểm quá nhiều. | Giá tụt xuống nhanh chóng trong thời gian ngắn khi lượng Short Position cùng thời điểm quá nhiều. |
| Bản chất của lệnh | Thực hiện mua khống (mua trước). Khi giá tăng sẽ bán ra và thu được lợi nhuận từ chênh lệch giá. | Thực hiện bán khống (bán trước). Nếu giá giảm thì mua vào. Lợi nhuận thu được từ việc chênh lệch giá. |
Nguồn tham khảo: Thebalancemoney
Khi nào nên đặt lệnh Long?
Vị thế Long là một giao dịch được thực hiện khi nhà đầu tư kỳ vọng các công cụ cơ sở sẽ tăng giá trong thời gian tới.
Ví dụ 1: Nhà đầu tư tin rằng giá sẽ tăng trong những ngày tiếp theo hoặc vài tuần tới, lúc này các trader có thể mở vị thế Long thông qua hợp đồng tương lai, hợp đồng quyền chọn hoặc các hợp đồng phái sinh khác.
Ví dụ 2: Khi một nhà giao dịch thực hiện lệnh mua, họ đang giữ một vị thế mua đối với công cụ cơ bản là USD/JPY. Ở đây họ đang mong đợi Đô la Mỹ tăng giá so với Yên Nhật.
Cách đặt vị thế Long (Nguồn: Internet)
Khi nào nên đặt lệnh Short?
Vị thế Short thường được mở khi trader nhận thấy thị trường đã đạt đến mức quá mua – tức là nó đã tăng trong một thời gian dài và xu hướng tăng có thể đã bão hòa. Vì vậy, khi các nhà đầu tư ở vị trí Short hy vọng rằng giá của nó sẽ giảm trong tương lai. Cho phép nhà giao dịch mua cùng một loại tiền tệ vào một ngày sau đó nhưng với giá thấp hơn.
Cách đặt vị thế Short (Nguồn: Internet)
Ví dụ minh họa cách áp dụng lệnh long và short kiếm lợi nhuận
Sự khác biệt lớn nhất giữa giao dịch Long và Short là cách chúng tạo ra lợi nhuận. Lợi nhuận giao dịch của lệnh Long liên quan tăng giá. Lợi nhuận giao dịch của lệnh Short liên quan giảm giá.
Ví dụ: Nếu bạn muốn đi lệnh Long ở cổ phiếu XYZ, bạn có thể mua 100 cổ phiếu với mức 50 USD/cổ phiếu với tổng số 5.000 USD (100 x 50 USD).
- Nếu XYZ tăng lên 55 USD/cổ phiếu, thì giá trị của cổ phiếu bạn sở hữu tăng lên 5.500 USD (100 x 55 USD).
- Nếu bạn bán, bạn sẽ kiếm được 500 USD (5.5000 – 5.000 USD) cho giao dịch.
- Nếu XYZ giảm xuống còn 45 USD mỗi cổ phiếu, cổ phiếu của bạn sẽ trị giá 4.500USD (100 x 45USD) và bạn sẽ mất 500USD.
Ví dụ: Nếu bạn quyết định đi lệnh Short cổ phiếu XYZ, bạn cần phải vay 100 cổ phiếu từ nhà môi giới của mình.
- Giả sử bạn đồng ý bán những cổ phiếu đó với giá 50USD một cổ phiếu. Lúc này, bạn sẽ nhận được 5.000USD (100 x 50USD) để đổi lấy những cổ phiếu đó. Chỉ là bạn không sở hữu những cổ phiếu đó. Và để trả lại cổ phần cho nhà môi giới mà bạn đã vay, bạn sẽ cần mua 100 cổ phiếu.
- Nếu giá cổ phiếu của XYZ giảm xuống 45USD mỗi cổ phiếu, bạn có thể mua 100 cổ phiếu với giá 4.500USD (100 x 45USD). Vì bạn chỉ chi 4.500USD nhưng nhận được 5.000USD, lợi nhuận của bạn sẽ là 500 đô la.
- Tuy nhiên, nếu giá cổ phiếu XYZ tăng lên 55USD mỗi cổ phiếu, bạn sẽ cần chi 5.500USD (100 x 55USD) và bạn sẽ chi tiêu nhiều hơn so với giao dịch, dẫn đến mất 500USD.
Xem thêm:
Chiến lược đánh Long Short trong Forex hiệu quả
1. Chiến lược giao dịch đồng thời
Đây là chiến lược nhà đầu tư mở cả hai vị thế Long và Short cùng lúc cho một cặp tiền. Sau khi đã phân tích và xác định được xu hướng của thị trường, nhà đầu tư sẽ tiến hành đóng 1 lệnh và giữ một lệnh còn lại.
Ví dụ: Bạn đang đặt lệnh Long quy mô 1 lot cho cặp tiền EUR/USD với mức giá ở 1.23500. Nhưng để phòng rủi ro, bạn sẽ đặt thêm lệnh Short cho cặp tiền EUR/USD với khối lượng là 1 lot và mức giá là 1.23500.
2. Mua bán khống hai cặp tiền tương đồng
Với chiến lược này nhà đầu tư sẽ mua khống và bán khống đồng thời 2 cặp tiền khác nhau nhưng có mối tương đồng với nhau. Để xác định mối quan hệ tương đồng, các bạn có thể cài đặt công cụ ma trận hệ số tương quan. Nếu cặp tiền nào có mối quan hệ tương quan lớn hơn + 80 (tương quan thuận) và nhỏ hơn -80 (tương quan nghịch) thì sẽ chọn để mua bán khống.
- Mở 2 vị thế đối nghịch nhau nếu cặp tiền tương quan thuận.
- Mở 2 vị thế cùng chiều nhau nếu cặp tiền tương quan nghịch.
Ví dụ: Hai cặp tiền EUR/USD và AUD/USD là hai cặp tiền tương đồng. Giả sử bạn mở Long Position trên EUR/USD và Short Position trên AUD/USD, nghĩa là bạn đồng thời bán đồng USD với cặp EU và mua đồng USD với cặp AU.
Sau đó, dù đồng USD tăng hay giảm thì bạn vẫn có lợi nhuận trên một cặp tiền và thua lỗ trên cặp còn lại. Nếu phần lợi nhuận lớn hơn, chúng ta có lãi. Nếu bên thua lỗ lớn hơn, chúng ta vẫn có phần lợi nhuận từ cặp còn lại bù đắp nên chỉ mất khoản nhỏ hơn so với thông thường.
Hướng dẫn mở/đóng giao dịch với lệnh long short trong Forex chi tiết
Lệnh Long được bắt đầu khi lệnh mua được thực hiện và kéo dài cho đến khi thực hiện lệnh bán. Từ đó, thu được khoản lợi nhuận bằng việc dự đoán xu hướng tăng giá của cổ phiếu trong tương lai.
Lệnh Short được thực hiện với lệnh bán và kết thúc với lệnh mua. Khoản lợi nhuận thu được đó là việc dự đoán sự giảm giá của cổ phiếu, sau đó bán lại với giá cao hơn và mua trả lại với giá thấp.
Với lệnh Long hay lệnh Short thì phải được thực hiện bằng hai lệnh là mở và đóng. Dù mua hay bán thì các kết quả cuối cùng đều được tính toán lãi lỗ, quy đổi cũng như phản ánh trên tài khoản. Để thu được lợi nhuận thì nhà đầu tư cần phải hoàn thành giao dịch khi thực hiện lệnh “long” hay “short”. Toàn bộ quá trình giao dịch một cặp tiền gồm hành động mua hoặc bán cặp tiền này, sau đó làm hành động ngược lại khi có sự chênh lệch giá.
Việc mua hay bán một cặp tiền khi bắt đầu giao dịch được gọi là mở giao dịch. Để đóng giao dịch, các trader cần phải bán hoặc mua cùng cặp tiền sau đó. Nếu trader chưa đóng, chưa kết thúc giao dịch. Khi ấy, nhà đầu tư sẽ không sở hữu bất cứ khoản lợi nhuận thật nào.
Có thể bạn quan tâm:
- 7 cặp tiền chính trong Forex
- Kiếm tiền Forex với những cặp tiền đáng giao dịch nhất
- Tỷ giá các đồng tiền ảo
- Mối tương quan giữa các cặp tiền tệ trong Forex
Kết luận
Với những chia sẻ trên, VnRebates hy vọng các nhà đầu tư đã hiểu hơn về nội dung long short là gì, cũng như những chiến lược để hỗ trợ bạn trong việc đầu tư. Để trang bị thêm nhiều kiến thức nữa, hãy theo dõi VnRebates để cập nhật những thông tin mới nhất về thị trường này.
VnRebates – Hoàn tiền mọi giao dịch tài chính